郑州银行三季报里的“区域共生学”：“读懂”脚下的土地

信贷投放的重点放在脚下这片土地上，一家城商行才能在行业分化里找到自己的定位。

当银行业告别规模高速扩张的旧时代，低息差成为行业共同面对的现实考题，城商行的生存逻辑也正在被深刻改写。

过去，衡量一家区域银行成色，往往看资产规模能否快速膨胀；而今天，真正的标尺已悄然切换成能不能扎根本土，把金融活水精准滴灌到地方实体经济的脉络之中。

作为河南本土唯一的A+H股上市城商行，郑州银行刚刚披露的2026年三季报，恰恰交出了一份“与本土共生”的样本答卷。

这份财报不只是一串增长数字，更映射出一家地方法人银行，如何坚守“服务地方经济、服务中小企业、服务城乡居民”的定位，在规模、效益与风险的三角之间寻找平衡，把经营增长的根深深扎进河南区域发展的土壤里。

翻看A股上市城商行陆续披露的2026年三季报，一个行业共性愈发清晰：在信贷增速放缓、净息差持续磨底的双重约束下，多数区域银行正经历“量增利弱”的现实考验。

在这样的行业背景下，郑州银行交出的这份三季报成绩，分量比纸面数字更重。它不仅是该行近年同期最好的经营答卷，更关键的是，规模、盈利、风险三组指标呈现同步改善态势。

资产端，截至2026年9月末，郑州银行资产总额7829.12亿元，较上年末增长5.28%，增速不算激进，但结构值得细看。存款余额5065.46亿元，较上年末增长9.39%，其中个人存款成功突破3000亿元大关，同比增速达到10.9%。在零售存款竞争白热化的当下，居民愿意把钱留在这家本土银行，本身就是一种信任背书。

盈利端，前三季度实现营业收入97.01亿元、归母净利润23.98亿元，同比分别增长3.26%和5.21%。尤其值得关注的是单季度表现，第三季度归母净利润7.21亿元，同比大增10.66%。在已披露三季报的城商行阵营中，实现单季净利润双位数增长的仍是少数，郑州银行跻身其中，说明其盈利修复并非季度波动，而是经营节奏持续向好的结果。

比盈利增长更有分量的，是资产质量的持续改善。截至三季度末，不良贷款率1.67%，较上年同期下降0.09个百分点，创近年新低；拨备覆盖率提升至199.18%，较上年同期提高13.01个百分点。一降一升之间，勾勒出的是风险抵补能力的实质性增厚。

三组指标放在一起看，指向的是同一套经营逻辑：不盲目追逐规模数字，而是把资源向本土实体经济倾斜，在服务地方的过程中，实现自身经营质效的提升，构建银行与区域经济双向赋能的正向循环。

地方法人银行最大的优势，从来不是牌照，而是对本地产业、企业、民生的深刻理解，以及决策链条短、贴近市场的本土禀赋。

郑州银行的信贷投放逻辑，正是把这种理解和禀赋转化成了具体的资产配置方向。紧紧跟随省市发展部署，让每一笔信贷资源都和地方产业规划同频共振，并精准嵌入区域发展的真实需求图谱中。

公司银行业务端，信贷资源向现代化产业体系构建、新质生产力培育、基础设施建设三大方向集中。投资银行则跳出单一贷款思维，围绕交通、产业、绿色、科创、新基建五大领域打造综合融资方案。截至6月末，新签约银团业务15笔、规模68.90亿元，用投行手段解决重大项目的大额长期资金需求。

面向产业链条上万千市场主体，交易银行聚焦供应链金融场景，依托保理、信用证等产品，深度开展重点产业链调研，服务覆盖1400余户产业链客户。其价值在于，把金融服务从核心企业延伸到上下游中小微企业，让链上的小企业也能沾到核心企业的信用，助力产业链稳强并重。

科创企业是培育新质生产力的核心载体，却也因“轻资产、高研发、缺抵押”的天然属性，常常被传统授信逻辑拒之门外。面对这道难题，郑州银行的解法是“机制先行”：建立差异化审批授权，精简审批流程，深化银政合作，落地“一产业一方案、一县域一专案”。截至6月末，科技贷款余额已达333.08亿元。

普惠小微是服务地方最生动的注脚。通过和担保机构合作、上线商圈市场专案、标准化审批流程，郑州银行把服务半径伸进了全省75家专业市场，覆盖服饰、果蔬、家居等本土特色产业。截至6月末，普惠小微贷款余额550.77亿元，有贷款余额客户突破8万户。8万户的背后，是实实在在把资金送到千千万万本地商户手上，破解小微企业融资难题。

把这些线条串起来看，郑州银行的信贷投放已经形成了一套分层覆盖的格局：

重大基建项目拿到银团贷款，产业链上下游拿到供应链金融，科创企业拿到信用授信，县域小微商户拿到标准化普惠产品。

这不只是放贷，而是“读懂”了河南本土产业的真实痛点之后，给出的分层解决方案。金融活水之所以能流到该流的地方，前提不是钱多，而是你真的知道这片土地需要什么。

“以客户为中心”不是一句宏观口号，而是要落到每一项产品、每一次客户服务当中。

在零售端，郑州银行把它拆成了“市民管家、融资管家、财富管家、乡村管家”四大服务体系，分别对应市民生活、小微融资、财富管理、乡村振兴四大场景。

市民管家走进社区，做的是最后一公里的笨功夫：落地各类惠民便民活动；迭代升级“郑惠薪”代发平台，创新发行“骐骥系列信用卡”，打通文旅、商超、餐饮民生消费场景。

融资管家把力气花在了体验上。消费信贷产品新增MGM推荐机制、中间N天免息券等功能，优化额度测算和准入规则；同时建立电销标签体系，通过“智能外呼+人工电销”组合，对不同标签客群开展分层触达和精准营销。

财富管家在夯实“郑好财富”品牌的基础上，搭建了六大类财富产品矩阵，推动从卖产品向做客户精细化经营转型。

乡村管家面向的是最广袤也最难啃的县域和农村市场。响应乡村振兴战略，完善惠农站点生态网络，推广乡村振兴主题借记卡，落实多项费用减免，下沉开展金融知识普及和反诈宣传。金融服务向乡镇延伸，补的是农村金融基础设施的短板，赢得的却是县域客户一辈子的信任。

四大管家各管一摊，合在一起，织出了一张覆盖“城+乡、存+贷、消+投”的全景服务网。而这张网的成色，最终体现在负债端的数据上。截至三季度末，郑州银行个人存款突破3000亿元，较上年末增长10.9%。在存款定期化趋势加深、零售存款竞争白热化的2026年，这个增速的分量不轻。

放在更长的时间轴上看，2026年的中国银行业正站在一个明确的拐点之上：规模至上的旧叙事已经翻篇。

低息差环境下，城商行面临大行下沉、资产收益率下行的多重考验，同质化的规模扩张道路越走越窄。深耕本土、做差异化特色，才是穿越周期的出路。

对于一家区域城商行而言，它的价值并不完全体现在资产负债表的数字上，更在于它多大程度上嵌入了地方经济的肌理。它服务的重大项目能否带动区域发展，支持的科创企业能不能成长壮大，服务的小微商户能不能渡过难关，城乡居民能不能享受到便捷普惠的金融服务。这些看不见的部分，才是财报数字背后真正的地基。

回望这份2026年三季报，郑州银行交出的答卷告诉我们：地方法人银行的成长，从来不是和全国性银行比拼体量，而是把脚下的土地读懂、走透，与区域同呼吸、共命运。

责任编辑 |  汪鹏